Ni máquinas ni plata

En el cuerpo B de El Mercurio de hoy, aparece un artículo que nos cuenta de los diversos problemas que ha tenido la fusión del Scotiabank con el Banco del Desarrollo, llevándolo a ser la segunda empresa privada con más pérdidas en el año 2008: la no despreciable suma de $36.309 millones.

Lo lamento profundamente como caso, y por la gente perjudicada al respecto. Pero para los fines de la cruzada que encarna Ni másquinas ni plata, me cae como anillo al dedo. Por favor sigamos abriendo los ojos a la urgente necesidad de hacer gestión de excelencia de nuestros activos intangibles, donde la cultura y las personas son protagonistas. Y no son otros que los Gerentes de Recursos Humanos con los consultores en Desarrollo Organizacional los encargados de liderar estos procesos.

Es impactante leer frases de altos directivos aduciendo a "que el espíritu del banco se está perdiendo", o que estaba claro que cuando los compraron el "lema era 'venimos a aprender de ustedes, estamos comprando el capital humano'. Insisto, el fracaso de esta fusión que los lleva a rankear en segundo lugar las pérdidas a nivel de todas las empresas no son el VAN, la TIR, el EBITDA, el flujo de caja, los computadores que están usando, ni nada que tenga que ver con máquinas ni plata. Aquí lo que se está haciendo mal es una gestión del ESPÍRITU y del CAPITAL HUMANO.

Los dejo con el reportaje, y desde ya les deseo la mayor de las suertes, claridad, y fuerza a quienes participan y lideran este proceso.

El choque de culturas complica la unión entre la entidad canadiense y la chilena:
Los tropiezos de la fusiónde Scotiabank y el Banco del Desarrollo

El Banco del Desarrollo ha perdido participación de mercado, lo que para muchos refleja que valía menos de lo que se pagó. Por su parte, Scotiabank -con el chileno incluido- tuvo pérdidas en 2008.

FRANCISCA VEGA W.

Se acerca el plazo fatal para que Scotiabank Sudamericano y Banco del Desarrollo se presenten ante las autoridades y sus clientes como una sola entidad, fusión legal que debe ser formalizada a más tardar el 31 de marzo de 2010.

Pero todo indica que el camino que hay que allanar para que tal unión sea exitosa enfrenta dificultades. El banco canadiense (con Banco del Desarrollo incluido) se transformó en la segunda empresa privada que registró mayores pérdidas en 2008, llegando a $36.309 millones.

Y el Banco del Desarrollo pareciera que tampoco ha hecho bien la tarea, porque semestralmente perdió participación de mercado el año pasado. Según cifras de la Sbif, mientras su participación en el total de colocaciones llegaba a 4,3% en enero de 2008, en diciembre cayó a 3,6%. Además, el Banco del Desarrollo tuvo individualmente pérdidas por $29.329 millones en 2008. Con ello, la cifra de participación de 2007 (casi 4%) no se logró retener ni tampoco las utilidades.

Frente a esta realidad, en Scotiabank no contestaron algunos requerimientos de "El Mercurio", porque están en el llamado "período de silencio" que deben mantener durante y después de la entrega de resultados.

Pero algunos sí hablan. Según dicen ex integrantes y conocidos de la plana mayor del Banco del Desarrollo, la homologación de criterios crediticios y la adopción de los modelos del Grupo Scotiabank no cayeron bien ni a ellos ni a sus clientes, al tiempo que algunos afirman que el espíritu del banco se está perdiendo.

Para muchos, es patente que las políticas sí han cambiado. Así lo creen en el gremio que reúne a la mediana y pequeña empresa, Conupia, entidad a la que recién le cerraron la cuenta corriente que por años mantuvo en el Banco del Desarrollo y que fue uno de sus propietarios cuando el empresario Vicente Caruz vendió el banco a la canadiense. "Aquel que enseñó de microcrédito en Chile, en 2008 comenzó a aplicar las mismas políticas crediticias que Scotiabank", dice Luis Ramírez, secretario general de Conupia, al tiempo que afirma recibir más de 10 llamados por semana de reclamos por parte de sus afiliados, a los que les han cortado las líneas de crédito.

Además, la mayoría de la plana gerencial del Banco del Desarrollo, o fue despedida o se retiró por cuenta propia cuando llegó James Callahan, vicepresidente del grupo canadiense en Chile. "Uno se siente impotente, ya que su lema era 'venimos a aprender de ustedes, estamos comprando el capital humano'. Más aún, nos afirmaron que no cambiarían sus políticas, porque el banco era experto en prestarle a los microempresarios", dice un ex directivo.

La huida de personas es habitual en este tipo de operaciones. "Pero es extraño que se vaya todo el equipo clave", dice otro conocedor.

Según un ejecutivo de una calificadora de riesgo, esta fusión es uno de los pocos casos en que un participante pequeño -dirigido al segmento ABC1- se "come" a uno más grande y enfocado hacia estratos más bajos, como el Banco del Desarrollo.

Después de la compra

Según conocedores del tema, es un hecho que en el Banco del Desarrollo se está aplicando la misma política crediticia que en Scotiabank, lo que difiere diametralmente con las que aplicaban antes de su venta. "Y eso ha redundado en que el Banco del Desarrollo pierda muchos negocios, pierda sustancia", dicen.

"Por ejemplo, los créditos hipotecarios han caído a pique", agrega la misma persona. También, algunos dicen que el BancoEstado logró adjudicarse la mayoría de los subsidios habitacionales, uno de los grandes negocios que tenía en sus manos el Banco del Desarrollo. En tanto, un ex gerente del banco chileno afirma que los créditos educacionales, uno de los otrora motores de la entidad, también es un negocio que podría ser eliminado por no estar "en el libro de cortapalos" de Scotiabank.

"El banco ha estado y seguirá estando presente, apoyando el desarrollo de las pequeñas y medianas empresas del país", responde vía correo electrónico Roberto Zapata, gerente de División Empresas Scotiabank.

Ante la pregunta de qué pasó con la cuenta de Conupia, Zapata dice que "el banco no comenta casos específicos". Añade que internacionalmente Scotiabank tiene una política de riesgo responsable, "que ha redundado en que nos mantengamos sólidos". Por lo pronto, la meta es tener en el mediano plazo un 10% en todos los mercados en que están.

Gloria Soto, presidenta de un sindicato del Banco del Desarrollo, cuenta que en el banco chileno ya se han despedido unas 400 personas. Planean una demanda colectiva por $3 mil millones por no pago de beneficios.

GLORIA SOTO, presidenta de uno de los sindicatos del Banco del Desarrollo, cuenta que en la institución chilena ya se ha despedido a unas 400 personas.

EX DIRECTIVOS del Banco del Desarrollo aseguran que la entidad dejó atrás su espíritu enfocado en las pymes.

Õ ¿Se pagó demasiado?

Hace mucho se sabía que Scotiabank tenía entre cejas la necesidad de ganar posiciones en el sistema. Lo logró. En noviembre de 2007, el banco canadiense lanzó una OPA por el 99,49% del Banco del Desarrollo, por lo que pagó US$ 1.040 millones. Tras el éxito, el banco canadiense pasó de su pequeña participación, a ser el séptimo competidor del mercado.

Aún muchos se preguntan por qué Scotiabank pagó tanto por un banco. "Esa es la cifra que se pidió y ellos aceptaron los precios sin reparo alguno", dice un ex directivo de la compañía. Según algunos de los que participaron en el proceso, el due diligence lo realizaron los mismos de Scotiabank.

Pero, al parecer, el due diligence no habría resultado tan exitoso como la OPA. "En el Banco del Desarrollo había créditos mal garantizados, políticas crediticias que no correspondían a la realidad chilena", dice un conocedor. Otro afirma que el Banco del Desarrollo era mucho más rústico que Scotiabank. "Hoy se está limpiando el Banco del Desarrollo", dice el mismo ejecutivo.

Muchos ponen en duda la solidez que tenían los puntos de participación de mercado del banco chileno -cayeron desde 4,3% en enero de 2008 a 3,6% en diciembre-, y deslizan críticas por la "manga ancha" que las autoridades fiscalizadoras habrían tenido con su administración, vinculada a sectores políticos y sociales.

Un ex gerente del Desarrollo dice que es un hecho que el banco estaba desordenado, "pero al menos funcionaba y tenía números azules". En Scotiabank dicen que los números rojos de los resultados "se explican por los efectos de integración..., dentro de los cuales los más relevantes son las provisiones". De hecho, las pérdidas individuales de Scotiabank llegaron a $6.939 millones, mientras que las del Desarrollo cayeron a $ 29.326 millones.

SEGÚN EL SCOTIABANK, los números rojos de los resultados 2008 "se explican por los efectos de integración".